Planned Giving: Wills & Bequests
Donaciones Planificadas: Testamentos y legados

  • English

    Bequests – A Lasting Legacy

    A will is the easiest and most effective means to ensure that your assets are distributed as you wish. Bequests, or gifts by will, both large and small, provide long-term support for the ongoing work of the San Jose Cathedral Foundation

    You can leave a specific asset, a percentage of your estate or the remainder of your estate after you have taken care of other beneficiaries. Additionally, you may specify that your bequest be used for the general purposes of the Foundation or for a particular area of interest. Any bequest provision can be altered during your lifetime to change the legacy you will leave behind.There are several bequest options to consider:

    Specific Bequest
    Your will may stipulate a specific dollar amount or a specific asset from your estate, such as stocks, bonds, real estate, art, mutual fund shares, etc.

    Residuary Bequest
    This bequest directs that either all or a percentage of your estate’s residue (i.e. what’s remaining after the other terms of your will have been satisfied) be paid to the San Jose Cathedral Foundation.

    Contingent Bequest
    This option designates that the San Jose Cathedral Foundation receives all or a portion of your estate dependent upon a specific condition. For example, you might state that the San Jose Cathedral Foundation is to receive the residue of your estate only if you outlive your primary heirs. A contingent bequest protects the estate from litigation or distribution to unintended parties.

    Restricted Bequest

    You may wish to restrict your bequest for a specific purpose or to support a particular program or area of interest.

    Bequests provide you with a number of avenues for charitable giving, though each avenue delivers you to the same destination: a legacy that commemorates your life.

    Here are some examples of how a gift by will to the San Jose Cathedral Foundation might be worded. These examples can be adapted to suit your individual needs. Please consult with your estate planner for additional guidance. Please note that these are merely suggestions as to content and should be written or adapted by legal counsel to fit the contributor’s individual situation.

    Example 1

    “I give, devise, and bequeath to the San Jose Cathedral Foundation, Tax ID# 77-0208232, for its general purposes (or state designated purpose) all (or state fraction or percentage) of the rest, residue, and remainder of my estate, both real or personal. The San Jose Cathedral Foundation may be contacted in care of the Executive Director, 80 South Market Street, San Jose, CA 95113.

    Example 2

    “I give, devise, and bequeath to the San Jose Cathedral Foundation, Tax ID# 77-0208232, the sum of $_________ to be used for the general purposes (or state designated purpose) of the Foundation. The San Jose Cathedral Foundation may be contacted in care of the Executive Director, 80 South Market Street, San Jose, CA 95113.”


    For more information regarding bequests or other planned gifts, contact us at (408)283-8100.

     

  • Español

    Legados: un Legado Duradero

    Un testamento es el medio más fácil y efectivo para asegurarse de que sus bienes se distribuyan como usted desea. Los legados u obsequios por testamento, tanto grandes como pequeños, brindan apoyo a largo plazo para el trabajo en curso de la San Jose Cathedral Foundation.

    Puede dejar un activo específico, un porcentaje de su patrimonio o el resto de su patrimonio después de haberse ocupado de otros beneficiarios. Además, puede especificar que su legado se utilice para los fines generales de la Foundation o para un área particular de interés. Cualquier disposición de legado puede modificarse durante su vida para cambiar el legado que dejará atrás. Hay varias opciones de legado a considerar:

    Legado Específico
    Su testamento puede estipular una cantidad específica en dólares o un activo específico de su patrimonio, como acciones, bonos, bienes raíces, obras de arte, acciones de fondos mutuos, etc.

    Legado Residual
    Este legado ordena que la totalidad o un porcentaje del residuo de su patrimonio (es decir, lo que queda después de que se hayan satisfecho los otros términos de su testamento) se pague a la San Jose Cathedral Foundation.

    Legado Contingente
    Esta opción indica que la San Jose Cathedral Foundation recibe la totalidad o una parte de su patrimonio dependiendo de una condición específica. Por ejemplo, puede declarar que la San Jose Cathedral Foundation recibirá el resto de su patrimonio solo si sobrevive a sus herederos primarios. Un legado contingente protege el patrimonio de litigios o distribución a partes no deseadas.

    Legado Restringido
    Es posible que desee restringir su legado para un propósito específico o para apoyar un programa o área de interés en particular.

    Los legados le brindan una serie de vías para las donaciones caritativas, aunque cada vía lo lleva al mismo destino: un legado que conmemora su vida.

    Estos son algunos ejemplos de cómo podría redactarse una donación por testamento a la San Jose Cathedral Foundation. Estos ejemplos se pueden adaptar para satisfacer sus necesidades individuales. Consulte con su planificador patrimonial para obtener orientación adicional. Tenga en cuenta que estas son simplemente sugerencias en cuanto al contenido y deben ser escritas o adaptadas por un asesor legal para adaptarse a la situación individual del colaborador.

    Ejemplo 1

    “Doy, ideo y lego a la San Jose Cathedral Foundation (la Fundación de la Catedral de San José), número de identificación fiscal 77-0208232, para sus propósitos generales (o propósito designado) todo (o fracción o porcentaje) del resto, residuo y resto de mi inmuebles, tanto reales como personales. Se puede contactar a la San Jose Cathedral Foundation a través del Director Ejecutivo, 80 South Market Street, San José, CA 95113.

    Ejemplo 2

    “Doy, ideo y lego a la San Jose Cathedral Foundation (la Fundación de la Catedral de San José), número de identificación fiscal 77-0208232, la suma de $_________ para ser utilizados para los propósitos generales (o el propósito designado por el estado) de la Foundation. Se puede contactar a la San Jose Cathedral Foundationa través del Director Ejecutivo, 80 South Market Street, San José, CA 95113”.
     

    Para obtener más información sobre legados u otras donaciones planificadas, comuníquese con nosotros al (408) 283-8100.